MOEX: VKCO - VK - Mail.Ru Group

半年間の収益性: -19.78%
配当利回り: 0.00%
セクタ: High Tech

報告 VK - Mail.Ru Group

レポート

IFRS

報告年間四半期ごと

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024
Дата отчета		24.10.2019	01.03.2019	01.03.2019	26.02.2020	04.03.2021	03.03.2022	16.03.2023	21.03.2024	20.03.2025
Финансовый отчет			リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク
Годовой отчет	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク
Презентация		リンク	リンク		リンク	リンク	リンク	リンク	リンク	リンク

大文字の使用

IFRS

報告年間四半期ごと

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	5年平均	CAGR 5
Капитализация, млрд ₽		233.84	347.53	338.77	288.08	457.5	372.39	101.41	132.61	69.7	113.79	226.72	-31.36
Выручка, млрд ₽		39.97	51.74	66.11	96.23	100.54	126.06	97.77	132.77	147.6	132.77	120.95	7.98
Чистая прибыль, млрд ₽		11.81	2.26	-7.99	18.69	-21.23	-15.7	-3.91	-34.29	-95.5	-33.72	-34.1260	35.09
Чистая прибыль н/с, млрд ₽		11.81	2.26	-8.06	18.85			-3.9				4.19	-180.12
EV, млрд ₽		228.57	332.16	327.05	301.82	467.28	410.88	188.69	260.66	244	252.69	314.30	-12.19
EBIT, млрд ₽	8.81	5.96	5.32	-5.31	29.01	-22.68	-10.33	-23.68	-26.74		-11.75	-10.8840	-198.38
EBITDA, млрд ₽		13.72	14.25	4.36	41.78	-7.54	8.05	19.98	0.495	-4.9	11.97	3.22	-8.26
Баланс стоимость, млрд ₽		163.35	166.08	164.72	184.66	180.33	169.92	168.11	137.53	-133.4	140.22	104.50	-194.15
FCF, млрд ₽		8.79	14.94	5.83	4.54	11.9	5.8	-7.78	-31.1	-42	-33.77	-12.6360	-228.69
Операционный денежный поток, млрд ₽		12.62	19.32	12.48	12.92	23.02	20.91	12.55	1.31	-10.7	1.31	9.42	-185.79
Операционная прибыль, млрд ₽		6.35	4.07	-6.14	29.01	-22.68	-10.33	-13.38	-11.75	-5	-11.75	-12.6280	-26.10
Операционные расходы, млрд ₽		14.52	21.64	31.18	33.6	39.6	45.59	82.98	133.39	152.6	59.68	90.83	30.97
CAPEX, млрд ₽		3.83	4.38	6.65	8.39	11.12	15.11	22.59	35.08	26.9	35.08	22.16	19.32

	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	5四半期の平均	CAGR 5
Капитализация, млрд ₽							91.53	106.18	108.55	123.17	156.36	139.14	138.1	113.7	80.6	69.7	108.25	-12.91
Выручка, млрд ₽							2.65	31.71	27.27	29.98	33	42.52	33.8	36.4	39.4	38	38.02	-2.22
Чистая прибыль, млрд ₽					-54.91	3.62	41.2	6.18	-5.65	-6.84		-23		-24.6		-70.9	-26.1980	65.85
Чистая прибыль н/с, млрд ₽					-54.9	3.6	41.2	6.2									-0.9750	-157.97
EV, млрд ₽							145.96	188.69	196.95	245.53	156.36	243.85	138.1	254.8	80.6	244	192.27	0.01
EBIT, млрд ₽	-3.14	-3.41	-1.74	-2.21	-50.6	8.11	20.43	-1.62	-4.3	-2.9							3.94	-181.41
EBITDA, млрд ₽					2.96	4.21	14.11	-1.3	2.78	3.13		-3.4		-0.7		-4.2	-0.4780	-208.60
Баланс стоимость, млрд ₽							159.53	168.11	-23.5	161.08	0	-58.6	0	-79.8	0	-133.4	-26.8440	41.52
FCF, млрд ₽					-3.19	-2.27	0.073	-2.4	-4.43	-13.37		-28.56		-13.3		-28.7	-17.6720	45.31
Операционный денежный поток, млрд ₽					2.44	1.48	4.63	4	0.0575	0.0575		1.2		1.69		-12.4	-1.8790	-392.92
Операционная прибыль, млрд ₽				-4.4	-31.92	12.13	-1.62	6.7	-2.9	-2.59		-3.49		-0.83		-4.17	-2.7960	7.53
Операционные расходы, млрд ₽					18.31	12.45	8.91	10.66	24.75	7.97		79.02		71		81.6	52.87	26.95
CAPEX, млрд ₽					5.63	3.74	4.56	8.67	5.47	5.47		16.66		12.7		14.2	10.90	21.02

キャッシュフロー四半期ごとのキャッシュフロー資産

貸借対照表

IFRS

報告年間四半期ごと

	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	5年平均	CAGR 5
Наличность, млрд ₽					5.51	15.37	11.72	9.78	39.3	23.74	48.76	51.29	28.4	51.29	38.30	-6.29
Short Term Investments ₽	1.28	0.381	0.56	0.188	0.105	0.171	1.07	0.09				0.06		0.06	0.2992	-10.59
Total Receivables ₽				6.45	7.37	6.56	9.95	13.31	20.26	23.51	64.27	64.18		72.8	37.11	36.98
Total Current Assets ₽				15.54	13.07	23.79	25.22	27.49	61	48.85	123.85	125.55		125.55	77.35	35.50
Чистые активы, млрд ₽					3.84	4.49	7.05	13.72	27.27	30.64	39.25	51.09	44.1	137.5	38.47	10.09
Активы, млрд ₽					185.03	191.6	204.78	254.72	291.41	297.93	360.92	400.74	333.5	400.74	336.90	2.73
Short Term Debt ₽				4.88	0.278	0.121	0.049	7.2	7.58	11.2	88.74	52.95		56.68	33.53	49.04
Long Term Debt ₽								19.47	41.5	51.03	35.78	115.21		115.21	52.60	42.70
Задолженность, млрд ₽				33.55	21.61	25.44	39.81	69.25	109.42	127.66	192.8	263.21		263.21	152.47	30.61
Чистый долг, млрд ₽					-5.24	-15.25	-11.67	18.46	21.12	49.82	75.76	116.87	174.3	126.52	87.57	52.52
Долг, млрд ₽					0.12	0	0	26.67	49.08	62.23	124.52	168.16	202.7	177.82	121.34	32.80
Interest income ₽					0.839	0.511	0.545	0.585	0.336	0.969	6.56	10.23			3.74	77.23
Расходы на обслуживание долга ₽				2.33		0.015	0.017	1.46	2.81	4.19	12.38	17.76	20.5	16.76	11.53	48.80
Чист. проц. доходы, млрд ₽					0.107	0.496	0.528	-0.874	-2.63	-3.28	-5.82	-7.53		10.23	-4.0268	53.84
Goodwill ₽			126.38	126.72	132.31	133.14	140.45	140.67	135.67	138.6	157.11	165.65			147.54	3.32
Амортизация, млрд ₽					7.75	8.93	9.67	12.77	15.14	18.37	20.07	23.71	28.8	23.71	21.22	13.72
Себестоимость, млрд ₽				18.2	19.1	26.03	41.07	47.21	56.8	69.4	63.47	98.35		96.58	67.05	15.81
Товарно материальные запасы ₽	0.034	0.035	0.046	0.026	0.027				0.098	0.157	0.226	1.06		1.06	0.3136	108.35

	2018Q2	2018Q3	2018Q4	2019Q1	2019Q2	2019Q3	2019Q4	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	5四半期の平均	CAGR 5
Наличность, млрд ₽																19.09	12.39	14.69	48.76	36	81.24		51.3		31.1		28.4	45.61	-4.63
Short Term Investments ₽			1.07	1.17	0.973	2.13	0.09	0.291	0.874	0.647			3.62								0.058							1.10	-27.57
Total Receivables ₽											19.15	20.95	20.08	19.02	23.51	20.89	18.72	53.15	64.27		79.44							47.29	30.62
Total Current Assets ₽											61	61.26	45.49	51.82	48.85	42.23	32.93	72.65	123.85		161.79							86.69	30.82
Чистые активы, млрд ₽																33.15	33.42	32.29	39.25	165.1	57.05		137.5		115.6		44.1	103.87	-23.20
Активы, млрд ₽																269.86	249.24	288.64	360.92	358.3	415.61		400.7		377.3		333.5	377.08	-1.42
Short Term Debt ₽											7.58	8.72	9.54	10.5	11.2	50.06	37.16	35.49	88.74		47.79							51.85	-0.92
Long Term Debt ₽											41.5	40.45	37.9	51.37	51.03	23.41	21.95	28.1	35.78		136.07							49.06	42.19
Задолженность, млрд ₽											109.42	110.15	107.7	126.33	127.66	149.71	131.07	129.11	192.8		256.75							171.89	11.39
Чистый долг, млрд ₽																		48.9	75.76	88.4	102.63	0	116.9	0	141.1	0	174.3	124.67	14.54
Долг, млрд ₽																73.47	59.11	63.59	124.52	124.4	183.86		168.2		172.2		202.7	170.27	10.26
Interest income ₽												0.13	0.246	0.34	0.253	0.256	0.341	1.78	4.26	1.5	1.89							1.95	40.85
Расходы на обслуживание долга ₽													0.955	0.993	1.28	6.76	1.55	1.9	2.17	4	4		0					2.72	20.88
Чист. проц. доходы, млрд ₽												-0.832	-0.709	-0.653	-1.09	-6.5	-1.21	-0.13	2.09	1.5	-2.11							0.0280	11.76
Goodwill ₽											135.67	135.67	135.67	138	138.6	129.34	129.34	151.21	157.11		161.23							145.65	4.51
Амортизация, млрд ₽																5.27	4.82	4.9	5.08	5.4	6.03		12.27		14.2		14.6	10.50	22.01
Себестоимость, млрд ₽												16	17.04	15.78	11.32	22.81	19.27	11.82	19.38	7.64	22							16.02	2.69
Товарно материальные запасы ₽	0.098	0.026											0.128	0.148	0.157	0.143	0.515	0.38	0.226		0.725							0.3978	38.36

プロモーション

IFRS

報告年間四半期ごと

	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	5年平均	CAGR 5
EPS	56.51	10.71	-28.85	85.72	-52.93	-33.23	-17.29	-150.48	-422.3		-147.83	-135.2460	51.49
Цена акции ао		1666	1624	1381	1980.8	872	436.4	560.2	312.4	280.6	280.6	492.32	-20.29
Число акций ао, млн	209.05	211.11	277	218	216.92	232.89	226.14	227.87	226.1		228.07	225.98	0.83
FCF/акцию	42.06	70.77	21.06	20.8	54.87	24.9	-34.42	-136.47	-185.7		-148.08	-55.3640	-227.61
Free Float, %				0	53	0	0	47			0	50.00	-5.83

	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	2025Q1	5四半期の平均	CAGR 5
EPS	15.99	182.18	27.35	-19.68	-30	0	-101.71	0	-108.8		-313.5		-114.7380	73.96
Цена акции ао			457.77	476.46	540.05	692.41	610.1	610.8	503	356.4	308.2	280.6	411.80	-14.41
Число акций ао, млн		230.64	231.96	226.14	228.07	239.37	228.07	226.1	226.1	226.1	226.1		226.49	-0.17
FCF/акцию		0.3228	-10.63	-19.59	-55.85	0	-126.29	0	-58.8	0	-126.9		-77.4860	45.31
Free Float, %							47						47.00	0.00

	5四半期の平均	CAGR 5

効率

IFRS

報告年間四半期ごと

	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	業界平均	5年平均	CAGR 5
ROE, %				7.23	1.36	-4.85	10.12	-11.77	-9.24	-2.31	-22.44	-216.6		-21.72	49.40	-52.4720	79.05
ROA, %				6.38	1.18	-3.9	7.34	-7.28	-5.27	-1.19	-9	-28.6		-8.85	22.83	-10.2680	31.48
ROIC, %	30.73	46.7	2.45	7.15	1.11	-5.11	9.74	-9.15	-5.24					-26.17	-1.26	-1.7300	-236.40
ROS, %					4.37	-12.09	19.42	-21.11	-12.45	-4	-25.83	-25.39	-25.39	-25.39	19.58	-18.6120	15.32
ROCE, %				3.65	3.2	-3.22	15.64	-12.46	-6.06	-10.83	-9.58		-8.54	-8.54	7.78	-9.4940	-7.28
Ebit margin, %										-24.22	-20.14		-8.85	-8.85		-17.7367	-28.51
Рентаб EBITDA, %					27.53	6.59	43.42	-7.5	6.38	20.43	0.3728	-3.3	9.01	9.01	31.98	6.58	7.15
Чистая рентаб, %				29.56	4.37	-12.09	19.42	-21.11	-12.45	-4	-25.83	-64.7		-25.39	17.90	-25.6180	25.11
Operation Margin, %					7.86	-9.29	30.15	-22.55	-8.19	-13.69	-8.85	-8.85	-8.85	-8.85	22.68	-9.6860	1.56
Чистая процентная маржа, %	98.73	193.89	7.75	29.56	4.37	-12.09	19.42	-20.81	-12.29					-52.55	-7.76	-4.2800	-222.97
Доходность FCF, %				0	0	0	0	2.6	1.56	-9.9	-25.47	-60.3		-40.74	-5.22	-18.3020	-287.53

	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	業界平均	5四半期の平均	CAGR 5
ROE, %						-32.87	2.37	28.66	4.36	-0.5936	-5.31	0	-24.94		-41.2		-216.6	49.40	-57.7287	225.41
ROA, %						-19.34	1.39	15.32	1.9	-0.2735	-3.29	0	-8.56		-12.6		-28.6	22.83	-10.6647	153.44
ROS, %		-10.1	-15.03	-6.15	-14.29	-179.57	11.01	1557.54	19.5	-20.7	-22.82							19.58	308.91	-215.69
ROCE, %	-5.41	-1.74	-1.95	-1.01	-1.3	-23.33	4.1	10.86	-0.88		-1.18							7.78	-2.0860	-44.95
Ebit margin, %						-165.5	24.7	772.48	-5.1	-15.77	-9.68								153.33	-182.92
Рентаб EBITDA, %								533.38	-4.1	10.19	10.45	0	-8	0	-1.9	0	-11.1	31.98	-0.0720	-201.73
Чистая рентаб, %								1557.54	19.5	-20.7	-22.82	0	-54.09	0	-67.6	0	-186.6	17.90	-70.3620	55.23
Operation Margin, %		2.72	3.49	11.74	-11.39	-104.41	36.93	-6.71	21.12	-10.62	-8.63							22.68	6.42	-174.77
Доходность FCF, %								0.0798	-4.39	-15.4	-21.75	-20.29	-36.52	-30.4	-36.8	-51.9	-60.3	-5.22	-43.1840	10.55

オッズ

IFRS

報告年間四半期ごと

	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	業界平均	5年平均	CAGR 5
P/E	20.13	24.4	22.46	15.41	-21.55	-23.72	-3.11	-3.93	-0.73		-3.31	30.02	-10.6080	-49.19
P/BV	201.59	43.3	96.49	11.78	2.54	2.19	0.6718	1.05	-0.52		0.9173	15.28	1.19	-172.82
P/S	5.47	6.05	5.12	2.99	4.55	2.95	1.16	1.08	0.47		0.9503	4.49	2.04	-36.49
P/FCF				0	38.44	64.22	-10.1	-3.93	-3.37	-3.37	-3.37	18.34	8.69	-155.46
E/P					-0.0464	-0.0422	-0.3219	-0.2543	-0.2963	-0.2963	-0.2963	0.01	-0.2422	47.67
EV/EBITDA	12.23	16.16	12.05	10.76	-61.98	51.07	9.45	526.58	-49.8		21.12	13.92	95.06	-4.28
EV/EBIT							-7.97	-9.75	-21.51	-21.51	-21.51		-15.1850	28.17
EV/S					4.65	3.26	1.93	1.96	1.9	1.9	1.9	5.44	2.19	-10.23
EV/FCF					39.26	70.85	-24.24	-8.38	-7.48	-7.48	-7.48	17.34	4.65	-163.78
Debt/EBITDA		-0.7479	-0.432	0.6383	-6.51	7.73	6.23	339.72	14.86	14.86	14.86	2.30	76.68	13.96
Netdebt/Ebitda		-1.07	-2.68	0.4417	-2.8	6.19	3.79	236.1	10.57	10.57	10.57	1.05	53.44	11.30
Debt/Ratio				0.1047	0.1684	0.2089	0.345	0.4196	0.4437	0.4437	0.4437	0.23	0.3722	16.26
Debt/Equity				0.1444	0.2721	0.3662	0.7407	1.22	1.29	1.29	1.29	0.69	0.9814	28.64
Debt/Net Income				1.43	-2.31	-3.96	-31.85	-4.9	-5.27	-5.27	-5.27	8.36	-10.2500	5.88
Бета					1.09	4.02	0.6831	3.57	1.06	0.2306	0.2306	-0.01	1.91	-43.54
Индекс Альтмана					2.82	2.31	0.8818	1.86	1.17	1.17	1.17	10.93	1.48	-12.72

	2020Q3	2020Q4	2021Q1	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	2025Q1	業界平均	5四半期の平均	CAGR 5
P/E									-6.06	-28.88	-110.76	-18	-30.78	-3.7	-4.63	-2.39	-1.69	-0.73		30.02	-2.6280	-27.72
P/BV							0.5564	0.643	0.6084	0.6718	-4.62	0.8996	0	-2.17		-1.43		-0.52		15.28	-1.5681	-35.39
P/S									0.9274	1.16	0.8672	1.68	1.25	0.9562	0.99	0.78	0.53	0.47		4.49	0.7452	-13.24
P/FCF									1253.77	-22.78	-24.5	-10.97	0	-2.74	-3.29	-2.72	-1.93	-1.66		18.34	-2.4680	-9.54
E/P		-0.0171	-0.0064	-0.0149	-0.0052	-0.0185	-0.4827	0.0839	0.4368	0.0809		-0.0555								0.01	0.0127	-35.12
EV/EBITDA									4.57	9.45	9.11	17.82	17.91	487.71	-60.6	-62.2	-19.7	-49.8		13.92	59.08	-163.36
EV/EBIT							-2.4	15.13	7.14	-116.76		-84.61									-36.3000	103.91
EV/S		15.24	16.21	10.98	12.92	8.73	3.96	3.74	55.18	5.95		8.19								5.44	15.40	15.64
EV/FCF	183.4	215.5	378.8	-332.65	173.52	100.41	-38.04	-54.15	1999.45	-78.52										17.34	385.83	-195.20
Debt/EBITDA									4.51	-95.78	4.09	58.7	0	233.8	0	-34.4	0	-35.6		2.30	45.32	-254.15
Netdebt/Ebitda		-4.04	21.06	39.05	15.4	18.08	18.37	11.11	3.47	-58.28		32.77								1.05	1.49	12.27
Debt/Ratio		0.1684	0.1692	0.1681	0.2066	0.2089	0.2723	0.2372	0.2203	0.345		0.4424								0.23	0.3034	10.19
Debt/Equity		0.2721	0.275	0.2738	0.3583	0.3662	0.6115	0.5002	0.3986	0.7407		1.14								0.69	0.6782	13.27
Debt/Net Income		-6.14	-17.55	-10.64	-33.46	-11.29	-1.34	16.35	1.54	20.14		-26.87								8.36	1.96	82.15
Бета																			0.2306	-0.01	0.2306	0.00
Индекс Альтмана			2.54	1.81	1.98	1.71	0.2985	1.11	0.9953	0.9212		0.7656							1.17	10.93	0.9924	1.06

配当金

IFRS

報告年間四半期ごと

	2011	2012	2013	2014	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	2025	LTM	業界平均	5年平均	CAGR 5
Див.выплата, млрд	0.0128	25.17	27.66						0.237	0.237								10.66	79.27
Дивиденд	0	0	0	0	0	0	0	0	0							0
Див доход, ао, %							0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	3.41
Дивиденды / прибыль, %							0	0	0	-1.12	0	0	0	0	0	0	26.48	-1.1200	0.00

	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	業界平均	5四半期の平均	CAGR 5
Див доход, ао, %			0	0	0	0	0	0	0	0	0	0	3.41
Дивиденды / прибыль, %	0	0	0	0	0	0	0	0		0		0	26.48

	業界平均	5四半期の平均	CAGR 5

サブスクリプションの料金を支払う

サブスクリプションにより、企業およびポートフォリオ分析のためのより多くの機能とデータを利用できます

購読する

休む

IFRS

報告年間四半期ごと

	2015	2016	2017	2018	2019	2020	2021	2022	2023	2024	LTM	CAGR 5
Расх на персонал, млрд		10.72	13.15	22.7	21.51	27	27.9	38.85	55.86	67.3	55.86	20.04
BV/акцию		5.56	38.48	16.83	117.28	109.22	57.4	-40.24	-259.13	-589.9	-259.13	-240.12
Производительность труда, млн руб/чел/год	11.63	0	0	0	15.19	11.37	12.13	0	0		0	1.06
CAPEX/Выручка, %		8.95	7.62	10.06	8.71	11.01	10.04	15.78	24.4	18	24.4	10.33
Персонал, чел	3122	0	0	0	6334	8842	10392	0	0		0	35.07
Расходы/чел/год, тыс.р	0	0	0	0	3395.48	3053.61	2684.76	0	0		0	-7.53
R&D/CAPEX, %		0	0	0	0	0	0	0	0	0	0
Расходы на обслуживание долга		0.732										0.00

	2018Q3	2018Q4	2019Q1	2019Q2	2019Q3	2019Q4	2020Q1	2020Q2	2020Q3	2020Q4	2021Q2	2021Q3	2021Q4	2022Q1	2022Q2	2022Q3	2022Q4	2023Q1	2023Q2	2023Q3	2023Q4	2024Q1	2024Q2	2024Q3	2024Q4	CAGR 5
Расх на персонал, млрд														9.55	11.05	6.55	11.7	11.87	13.46	0	30.53		33.9		33.4	22.99
BV/акцию																-45.06	-40.24	-103.92	-21.31	0	-259.13	0	-352.9	0	-589.9	41.52
CAPEX/Выручка, %																14.46	18.43	29.15	25.98	0	39.18	0	35	0	37	4.88
Персонал, чел						6334				8842	9850	9980	10392	10824	11157											2.52
Расходы/чел/год, тыс.р						1428				1082	832.5	761.5	1068	882.3	990.4											3.53
R&D/CAPEX, %														0	0	0	0	0	0	0	0		0		0
Расходы на обслуживание долга	0	0.001	0.203	0.324	0.337	0.595	0.611	0.63	0.627											0						13.22

ストック

ツール

コミュニティ

連絡先

2025 © Investing Port
連絡先 | 広告
porti.ru 素材の使用は、ソースへのアクティブなインデックス付きリンクがある場合にのみ許可されます。